Dua proposal Finra yang akan memungkinkan pialang untuk melakukan pengawasan cabang jarak jauh melewati tenggat waktu mereka untuk menjadi peraturan final bulan depan karena organisasi tersebut terus menangani masalah perlindungan investor.
Otoritas Pengatur Industri Keuangan Inc. mengajukan proposal ke Komisi Sekuritas dan Bursa tahun lalu. Seseorang akan membuat program percontohan inspeksi jarak jauh selama tiga tahun. Yang lain akan mengizinkan tempat tinggal broker untuk ditunjuk sebagai lokasi pengawasan. SEC seharusnya sudah bertindak berdasarkan ukuran program percontohan pada 12 April dan proposal kantor pusat pada 30 Maret.
CEO Finra Robert W. Cook mengatakan pada hari Rabu bahwa lebih banyak pekerjaan harus dilakukan pada setiap proposal. Regulator mandiri broker sedang dalam pembicaraan dengan SEC, regulator lain, dan lainnya yang telah memberikan masukan tentang tindakan tersebut.
“Jika Anda melihat jam mengatakan, ‘Saya menantikan untuk melihat peraturan ini disahkan pada akhir bulan,’ saya tidak akan menahan napas untuk itu,” kata Cook kepada industri sekuritas dan keuangan. konferensi pasar. Konferensi Asosiasi di San Diego. “Saya pikir ada percakapan yang sehat dan saya pikir itu mengarah ke arah yang konstruktif.”
Regulator negara bagian mengkritik proposal tersebut, mengatakan inspeksi jarak jauh dapat meninggalkan celah peraturan dalam mengawasi operasi cabang. Asosiasi Administrator Sekuritas Amerika Utara mengirimkan sejumlah surat komentar selama proses pembuatan peraturan.
“Sejak awal, NASAA memiliki kekhawatiran tentang program percontohan yang diusulkan untuk inspeksi cabang jarak jauh,” kata Presiden NASAA Andrew Hartnett dalam sebuah pernyataan. “Beberapa contoh yang mendasari kekhawatiran ini adalah banyak contoh di mana regulator negara bagian telah menemukan aktivitas bisnis luar yang dirahasiakan sebagai hasil dari inspeksi di tempat, dan kerugian nyata dari inspeksi jarak jauh, sebagaimana dibuktikan oleh kasus pelaporan off-channel SEC.”
Dia merujuk pada tindakan penegakan SEC baru-baru ini yang berpusat pada penggunaan aplikasi perpesanan oleh broker untuk menjalankan bisnis. Hartnett muncul di konferensi SIFMA di panel yang terpisah dari Cook.
“Kami senang melihat program percontohan disempurnakan untuk menambah perlindungan tambahan, dan kami menghargai Finra dan SEC mengingat keprihatinan kami,” kata Hartnett, wakil komisaris asuransi Iowa.
Di bawah aturan saat ini, kantor yurisdiksi pengawas dan cabang pengawas harus diperiksa secara langsung setidaknya setiap tahun, sementara cabang dan lokasi lain yang tidak diawasi diperiksa setiap tiga tahun.
Tetapi Finra berpendapat dalam aturan yang diusulkan bahwa kemajuan teknologi telah meningkatkan pengawasan dan pemantauan perusahaan cabang dan non-cabang.
Selama pandemi, sebagian besar perusahaan pembiayaan telah mengadopsi pendekatan kerja dari rumah untuk menjalankan bisnis. Banyak yang masih beroperasi dalam mode hybrid. Cook mengatakan mempertahankan aturan pengawasan yang ada dapat memaksa broker berhenti bekerja dari rumah.
“Konsekuensi dari tidak menyediakan semacam struktur adalah kami secara efektif mengatakan bahwa semua pekerjaan harus dilakukan di kantor,” katanya. “Saya tidak berpikir di situlah sebagian besar regulator berada. Saya tidak mengatakan bahwa tidak ada masalah yang benar-benar penting dan valid. Saya pikir di situlah dialog sangat membantu SEC, dengan regulator lain, untuk memikirkan tentang bagaimana kami dapat memastikan bahwa program ini dirancang dengan baik untuk menjaga perlindungan investor sambil tetap memungkinkan tingkat fleksibilitas yang memadai. ”
Untuk saat ini, ada aturan sementara yang memungkinkan broker melakukan inspeksi jarak jauh terhadap cabang. Itu ditetapkan pada awal pandemi virus corona dan diperpanjang hingga akhir tahun ini.
Apakah aturan sementara akan diperbarui lagi untuk tahun 2024 tergantung pada nasib aturan yang diusulkan di SEC, kata Cook. SEC harus menyetujui semua aturan Finra.
SIFMA, salah satu asosiasi perdagangan jasa keuangan terbesar, telah menjadi yang terdepan dalam mempromosikan inspeksi jarak jauh. Masih ada pekerjaan yang harus dilakukan untuk mengubah kebijakan menjadi peraturan final.
“Kami terus melihat kendala dari regulator pada proposal ini,” kata Saima Ahmed, wakil presiden eksekutif dan penasihat umum SIFMA, saat dia menjadi moderator sesi Cook di konferensi tersebut.
Mengapa fleksibilitas tetap penting dalam hal pengeluaran pensiun
Source : https://www.investmentnews.com/finra-extends-work-on-remote-supervision-proposals-amid-investor-protection-concerns-235206
